Spot rate là gì? Cách tính spot rate

Spot rate hay spot exchange rate là tỷ giá tiền mặt tại đó giao dịch diễn ra ngay lập tức giữa người mua và người bán. Tỷ lệ này có thể được xem xét cho bất kỳ và tất cả các loại sản phẩm phổ biến trên thị trường. Tìm hiểu thêm về Spot rate là gì qua bài viết dưới đây của chúng tôi.

Spot rate là gì?

Khi nói đến tiền tệ, chứng khoán hoặc hàng hóa, có một mức giá được niêm yết trên chúng để thanh toán ngay lập tức các giao dịch. Đây được gọi là tỷ giá giao ngay hoặc tỷ giá kỳ hạn. Do đó, định nghĩa của tỷ giá giao ngay là giá trị thị trường hiện tại tại thời điểm giá của một tài sản cụ thể.

Giá trị của tỷ giá giao ngay được điều chỉnh dựa trên số tiền người mua sẵn sàng trả cũng như số tiền người bán sẵn sàng chấp nhận. Điều này thường phụ thuộc vào nhiều yếu tố như giá thị trường hiện tại, cũng như giá trị dự kiến ​​trong tương lai của nó.

Nói một cách đơn giản, khi chúng ta xác định tỷ giá giao ngay, cũng cần phải nói thêm rằng nó phản ánh cung và cầu đối với một loại tài sản nhất định trên thị trường. Do đó, tỷ giá giao ngay của một cổ phiếu thay đổi khá thường xuyên, và trong hầu hết các trường hợp, thậm chí có thể biến động đột ngột.

Spot Rate thường bị ảnh hưởng bởi các tiêu đề liên quan đến tài sản hoặc bất kỳ sự kiện quan trọng nào ảnh hưởng đến tâm lý nhà đầu tư, khiến nó khá dễ bay hơi.

Ý nghĩa của Spot Rate là gì?

Khi nói đến câu hỏi kinh doanh tiền tệ, tỷ giá giao ngay bị ảnh hưởng bởi nhu cầu của các doanh nghiệp và cá nhân muốn giao dịch ngoại hối hoặc bằng ngoại tệ. Từ góc độ ngoại hối, forex còn được gọi là tỷ giá hối đoái giao ngay. Bên cạnh tiền tệ, có những tài sản khác cũng có tỷ giá giao ngay. Đó là các loại hàng hóa như xăng, dầu thô, cà phê, lúa mì, vàng, gỗ xẻ và trái phiếu, ...

Tỷ giá giao ngay của một hàng hóa dựa trên cả cung và cầu đối với những mặt hàng này. Mặt khác, lãi suất trái phiếu giao ngay có lãi suất không phiếu giảm giá. Có một số nguồn có sẵn cho các nhà giao dịch cung cấp thông tin tỷ giá giao ngay mà các nhà giao dịch có thể sử dụng để thực hiện các động thái thị trường chiến lược. Trên thực tế, giá trị của tỷ giá giao ngay, đặc biệt là giá hàng hóa và tiền tệ được công bố rộng rãi trên các bản tin.

• Thí dụ:

Joe đi chợ để mua 10gr vàng thỏi 24k. Người bán đặt cùng một mức giá $ 450,00. Tỷ giá này là tỷ giá giao ngay. Nếu Joe mua thanh với tỷ giá này, giao dịch sẽ được giải quyết.

Chúng ta cũng có thể nói rằng tỷ giá này là tỷ giá thị trường thực, nó thể hiện sự vận động thực tế của thị trường.

Sự khác biệt giữa Forward Rate và Spot Rate là gì?

Vì trong cả hợp đồng giao ngay và hợp đồng kỳ hạn xảy ra một thời gian sau khi thỏa thuận giao dịch, nên có thể lập luận rằng tất cả các hợp đồng ngoại hối đều được chuyển tiếp. Tuy nhiên, có sự khác biệt đáng kể giữa các hợp đồng được coi là "giao ngay" và những hợp đồng được "chuyển tiếp".

Ngày thanh toán của hợp đồng kỳ hạn là ngày hết hạn hay ngày “đáo hạn”. Nếu hợp đồng kỳ hạn có thể được giao, các bên sẽ trao đổi vật chất vào ngày đó. Nhưng hợp đồng giao ngay không có ngày hết hạn. Giao dịch “đáo hạn” khi nó được thực hiện, và việc phân phối tiền sau đó chỉ đơn giản là một vấn đề của quy ước thị trường.

Hai loại hợp đồng cũng có giá khác nhau. Trên hợp đồng giao ngay, tỷ giá hối đoái đơn giản là tỷ giá thị trường vào ngày giao dịch của cặp tiền tệ đó. Ngược lại, tỷ giá hối đoái trên hợp đồng kỳ hạn thường dựa trên công thức tính đến chênh lệch lãi suất.

Nguyên tắc "ngang giá lãi suất được bảo hiểm" cho phép tỷ giá hối đoái kỳ hạn cho một cặp tiền tệ được tính như một hàm của tỷ giá hối đoái giao ngay và lãi suất ở cả hai quốc gia. rong tiếng Anh đơn giản, tỷ giá kỳ hạn bằng tỷ giá giao ngay nhân với thương số của một cộng với lãi suất trong nước trên một cộng với lãi suất nước ngoài, hoặc:

Tuy nhiên, công thức này phải được điều chỉnh để tính đến độ dài của hợp đồng. Ví dụ: hãy xem xét một hợp đồng có thời hạn 3 tháng để đổi 10.000 đô la Canada lấy đô la Canada khi tỷ giá hối đoái hiện tại là 0,75 đô la Mỹ. Lãi suất Quỹ Fed của Hoa Kỳ là 2,5 phần trăm và lãi suất cơ bản của Canada là 1,75 phần trăm. "Cơ sở ngày" (số ngày trong năm để tính lãi) là 360. Tính tỷ giá hối đoái trên hợp đồng kỳ hạn sẽ như sau (có làm tròn):

Sự chênh lệch lãi suất nhỏ giữa hai quốc gia mang lại cho đồng đô la Mỹ một khoản "phần bù kỳ hạn". Điều này thường được trích dẫn như một điểm số. Một điểm đại diện cho 1 / 10.000, vì vậy trong ví dụ trên, phí bảo hiểm có kỳ hạn là 0,006 hoặc 60 điểm cho ba tháng.

Không có cách tính nào như vậy được thực hiện đối với hợp đồng trả ngay thực tế, mặc dù tỷ giá giao ngay có thể đã thay đổi tại thời điểm hợp đồng được thanh toán.

Xem tiếp: Cập nhật kiến thức về spot rate là gì cho các trader